⑴ 創業板上市公司非公開發行股票需不需要聘請保薦機構
不需要 走正常流程就行 具體如下：
一、公司召開董事會審議發行事宜
上市公司申請非公開發行股票，應當按照《暫行辦法》的規定召開董事會，履行相應的審議程序。
（一）公司董事會應對有關本次發行的議案做出決議，並提請股東大會批准。
（二）向本所提交文件
董事會審議通過非公開發行股票方案後，在兩個交易日內報告本所，提交資料並履行相應的信息披露義務。
（三）其他文件的要求
1、編制本次非公開發行股票方案的詳細內容。
2、編制本次非公開發行股票方案的論證分析報告。獨立董事應當發表專項意見。
3、編制前次募集資金使用情況的報告，並且聘請具有證券、期貨相關業務資格的會計師事務所出具鑒證報告。
4、董事會決議確定具體發行對象的，上市公司應當與相應發行對象簽訂附生效條件的股份認購合同。
（四）其他事項
1、重新召開董事會調整定價基準日
以董事會決議日作為定價基準日的非公開發行股票方案，在一定情形下重新召開董事會的，可重新確定本次發行的定價基準日。
2、募集資金用於收購資產的相關中介報告有相應要求
3、關聯董事迴避
二、公司召開股東大會審議發行事宜
（一）發行事宜經股東大會審議
（二）審議程序
應當提供網路投票。經出席會議的股東所持表決權的2/3以上通過。公司向特定的股東及其關聯人發行股票的，股東大會就發行方案進行表決時，關聯股東應當迴避表決。
（三）信息披露
披露股東大會決議公告和法律意見書。中小投資者（即單獨或者合計持有公司5%以下股份的股東）表決情況單獨計票並予以披露。
（四）修改、取消或延長有效期的重新提交股東大會審議
三、證監會審核階段的相關事宜
（一）一般事宜
上市公司向中國證監會提出非發行股票申請時，編制並遞交《發行人申請報告》、《發行保薦書》、《發行保薦工作報告》、《法律意見書》、《律師工作報告》等申請文件。
採取自行銷售的發行方案，上市公司可不聘請保薦機構。
（二）發審委審核事宜
1、發審委召開工作會議審核公司以現金方式非公開發行股票申請的，公司應及時披露發審委審核結果，並在公告中聲明「公司收到中國證監會作出的予以核准或不予核準的決定後，將另行公告」。
2、在發審委召開工作會議審核公司以現金方式非公開發行股票申請期間，公司股票及其衍生品種不停牌。
（三）收到核准決定及其他事項
1、公司取得中國證監會關於公司股票發行申請的正式核准批文後，應及時向本所報備核准文件，並披露《發行核准公告》，說明取得核准批文的日期、核准發行的股份數量等。公司根據中國證監會的審核意見對本次非公開發行股票方案進行了修改的，還應披露修改後的方案。
2、上市公司發行股票前發生重大事項的，應當暫緩發行，並及時報告中國證監會。
3、核准批文有效期內，公司在實施發行方案前進行利潤分配，導致發行股份數量增加的，公司應刊登相應的調整公告，涉及現金分紅的，應聘請律師事務所對本次發行股份價格和數量調整出具專項法律意見書。
四、組織發行並辦理股份預登記
（一）發行期的選擇
1、上市公司應當自中國證監會核准之日起六個月內，組織發行。超過六個月未發行的，核准文件失效，須重新經中國證監會核准後方可發行。
2、上市公司發行證券，存在利潤分配方案、公積金轉增股本方案尚未提交股東大會表決或者雖經股東大會表決通過但未實施的，應當在方案實施後發行。
3、上市公司可申請股票及其衍生品種在發行期首日開始停牌，並在刊登發行情況報告書同時予以復牌。
（二）非公開發行股票的銷售方式
1、上市公司非公開發行股票的，聘請承銷商組織發行。
2、上市公司已在董事會決議中確定發行對象，且發行對象符合以下情形之一的，可以由上市公司自行銷售：
（1）原前十名股東；
（2）上市公司控股股東、實際控制人或者其控制的關聯方；
（3）上市公司董事、監事、高級管理人員或者員工；
（4）董事會審議相關議案時已經確定的境內外戰略投資者或者其他發行對象；
（5）中國證監會認定的其他情形。
（三）發行競價
董事會決議未確定具體發行對象的，上市公司在啟動本次非公開發行股票後，以競價方式確定發行價格和發行對象。
（四）認繳、驗資及鑒證
1、通過競價方式確定發行對象及價格後，簽正式認購合同、繳款；董事會決議確定具體發行對象的，上市公司應當按認購合同的約定發行股票，發行對象應當按股票認購協議支付認購款。
2、發行對象的認購資金應先劃入專門開立的賬戶，扣除相關費用再劃入發行人募集資金專項存儲賬戶。
3、發行對象股份認購款到賬後，驗資並出具驗資報告
4、上市公司應聘請律師對發行過程和發行結果的合法性和公正性進行鑒證並出報告。
5、保薦機構應出具關於本次發行過程和認購對象合規性的報告。（五）發行情況報告書
1、上市公司和保薦機構應向中國證監會提交發行情況報告書、保薦機構關於本次發行過程和認購對象合規性的報告、律師關於本次發行過程和認購對象合規性的報告、驗資報告等備案材料。
2、上市公司非公開發行股票結束後，應按照《暫行辦法》和《第36號格式准則》的規定，在兩個交易日內報告本所，提交以資料並履行相應的信息披露義務。
3、編制本次發行情況報告書的詳細內容。
4、上市公司申請股票及其衍生品種在發行期首日開始停牌的，在刊登發行情況報告書時應同時申請股票及其衍生品種復牌。
（六）發行股份登記手續
1、在會計師事務所出具驗資報告的前一交易日，向登記結算公司提供必要的資料，辦理新增股份登記。
2、公司辦理完畢登記託管手續後，領取《增發股份登記證明》等文件。
五、申請新增股份上市相關事宜
（一）申請文件
上市公司在辦理新增股份預登記後，可向本所提起新增股份上市申請，經本所審查並確定新增股份上市日後，應在上市日前的五個交易日內披露《上市公告書》及相關文件。上市公司申請辦理新增股份上市時，需向本所提交和披露文件。
六、其他
1、上市公司向特定對象發行股票認購其擁有的資產，應適用《上市公司重大資產重組管理辦法》的規定，履行重大資產重組的相關審批程序和信息披露義務，具體可參照《創業板信息披露業務備忘錄第13號：重大資產重組》的有關規定。
2、特定對象擬認購本次非公開發行股票，屬於《上市公司收購管理辦法》所規范的收購及股份權益變動的，應按《上市公司收購管理辦法》及相關法律法規、規范性文件要求，履行權益變動的審議、審批及披露程序。
3、創業板上市公司申請小額快速定向增發股份的，優先適用《創業板上市公司小額快速定向增發股份業務辦理指南》（以下簡稱「《小額快速指南》」）的規定，《小額快速指南》未規定或涉及事項的，按本業務指南規定辦理。
⑵ 非公開發行股票是指在創業板上市的股票嗎
不是的，非公開發行的股票是指不在二級市場發行的股票，該股票受一定的交易限制。
⑶ 創業板一般不區分公開和不公開發行股票嗎
都一樣的，公開發行就是直接配股，非公開發行就會停牌定向增發，望採納
⑷ 創業板上市公司證券發行管理暫行辦法(2020修正)
第一章總則第一條為了規范創業板上市公司（以下簡稱上市公司）證券發行行為，保護投資者的合法權益和社會公共利益，根據《證券法》、《公司法》制定本辦法。第二條上市公司申請在境內發行證券，適用本辦法。
本辦法所稱證券，指下列證券品種：
（一）股票；
（二）可轉換公司債券；
（三）中國證券監督管理委員會（以下簡稱中國證監會）認可的其他品種。第三條上市公司發行證券，可以向不特定對象公開發行，也可以向特定對象非公開發行。第四條上市公司發行證券，必須真實、准確、完整、及時、公平地披露或者提供信息，不得有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。
上市公司作為信息披露第一責任人，應當及時向保薦人、證券服務機構提供真實、准確、完整的財務會計資料和其他資料，全面配合保薦人、證券服務機構開展盡職調查。第五條保薦人應當嚴格履行法定職責，遵守業務規則和行業規范，對保薦的上市公司的申請文件和證券服務機構出具的專業意見進行審慎核查，督導上市公司規范運作，對上市公司是否具備持續盈利能力、是否符合發行條件作出專業判斷，並確保所出具的發行保薦書和上市公司的申請文件真實、准確、完整、及時。第六條為證券發行出具文件的證券服務機構和人員，應當嚴格履行法定職責，遵照本行業的業務標准和執業規范，對上市公司的相關業務資料進行核查和驗證，確保所出具的專業文件真實、准確、完整、及時。第七條上市公司應當建立投資者保護機制，優化投資回報機制，保障投資者的知情權和參與權等權利，切實保護投資者特別是中小投資者的合法權益。第八條中國證監會對上市公司證券發行的核准，不表明其對該證券的投資價值或者投資者的收益作出實質性判斷或者保證。投資者應當自主判斷上市公司的投資價值並作出投資決策，自行承擔因上市公司經營與收益的變化引致的投資風險。第二章發行證券的條件第一節一般規定第九條上市公司發行證券，應當符合《證券法》規定的條件，並且符合以下規定：
（一）最近二年盈利，凈利潤以扣除非經常性損益前後孰低者為計算依據；但上市公司非公開發行股票的除外；
（二）會計基礎工作規范，經營成果真實。內部控制制度健全且被有效執行，能夠合理保證公司財務報告的可靠性、生產經營的合法性，以及營運的效率與效果；
（三）最近二年按照上市公司章程的規定實施現金分紅；
（四）最近三年及一期財務報表未被注冊會計師出具否定意見或者無法表示意見的審計報告；被注冊會計師出具保留意見或者帶強調事項段的無保留意見審計報告的，所涉及的事項對上市公司無重大不利影響或者在發行前重大不利影響已經消除；
（五）上市公司與控股股東或者實際控制人的人員、資產、財務分開，機構、業務獨立，能夠自主經營管理。上市公司最近十二個月內不存在違規對外提供擔保或者資金被上市公司控股股東、實際控制人及其控制的其他企業以借款、代償債務、代墊款項或者其他方式佔用的情形。第十條上市公司存在下列情形之一的，不得發行證券：
（一）本次發行申請文件有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏；
（二）最近十二個月內未履行向投資者作出的公開承諾；
（三）最近三十六個月內因違反法律、行政法規、規章受到行政處罰且情節嚴重，或者受到刑事處罰，或者因違反證券法律、行政法規、規章受到中國證監會的行政處罰；最近十二個月內受到證券交易所的公開譴責；因涉嫌犯罪被司法機關立案偵查或者涉嫌違法違規被中國證監會立案調查；
（四）上市公司控股股東或者實際控制人最近十二個月內因違反證券法律、行政法規、規章，受到中國證監會的行政處罰，或者受到刑事處罰；
（五）現任董事、監事和高級管理人員存在違反《公司法》第一百四十七條、第一百四十八條規定的行為，或者最近三十六個月內受到中國證監會的行政處罰、最近十二個月內受到證券交易所的公開譴責；因涉嫌犯罪被司法機關立案偵查或者涉嫌違法違規被中國證監會立案調查；
（六）嚴重損害投資者的合法權益和社會公共利益的其他情形。第十一條上市公司募集資金使用應當符合下列規定：
（一）本次募集資金用途符合國家產業政策和法律、行政法規的規定；
（二）除金融類企業外，本次募集資金使用不得為持有交易性金融資產和可供出售的金融資產、借予他人、委託理財等財務性投資，不得直接或者間接投資於以買賣有價證券為主要業務的公司；
（三）本次募集資金投資實施後，不會與控股股東、實際控制人產生同業競爭或者影響公司生產經營的獨立性。
⑸ 創業板業績虧損不能非公開發行嗎
是的，上市公司年利潤買不起一套北上廣的房子
⑹ 非公開發行股票定價基準日怎麼確定
第七條《關於修改〈上市公司非公開發行股票實施細則〉的決定》所稱「定價基準日」是指計算發行底價的基準日。定價基準日為本次非公開發行股票的發行期首日。上市公司應當以不低於發行底價的價格發行股票。
上市公司董事會決議提前確定全部發行對象，且屬於下列情形之一的，定價基準日可以為關於本次非公開發行股票的董事會決議公告日、股東大會決議公告日或者發行期首日，認購的股份自發行結束之日起十八個月內不得轉讓：
（一）上市公司的控股股東、實際控制人或其控制的關聯人；
（二）通過認購本次發行的股份取得上市公司實際控制權的投資者；
（三）董事會擬引入的境內外戰略投資者。
定價基準日前二十個交易日股票交易均價的計算公式為：
定價基準日前二十個交易日股票交易均價=定價基準日前二十個交易日股票交易總額/定價基準日前二十個交易日股票交易總量。
(6)創業板還能非公開發行股票擴展閱讀
第一條為規范上市公司非公開發行股票行為，根據《上市公司證券發行管理辦法》《創業板上市公司證券發行管理暫行辦法》（以下統稱《管理辦法》）的有關規定，制定本細則。
註：《創業板上市公司證券發行管理暫行辦法》已經被2020年6月12日中國證券監督管理委員會令第168號公布的《創業板上市公司證券發行注冊管理辦法（試行）》取代。
第二條上市公司非公開發行股票，應當有利於減少關聯交易、避免同業競爭、增強獨立性；應當有利於提高資產質量、改善財務狀況、增強持續盈利能力。
⑺ 非公開發行股票是什麼意思
非公開發行股票是指股份有限公司採用非公開方式，向特定對象發行股票的行為。上市公司非公開發行新股，應當符合經國務院批準的國務院證券監督管理機構規定的條件，並報國務院證券監督管理機構核准。
非公開發行股票不能在社會上的證券交易機構上市買賣，只能在公司內部有限度地轉讓，價格波動小，風險小，適合於公眾的心理現狀。
如果不是這樣，而是一下子在社會上推出大量的公開上市股票，那麼，股民們在心理准備不足、認識不高的情形下，很容易出現反常行為，從而影響社會的穩定。
(7)創業板還能非公開發行股票擴展閱讀：
非公開發行股票的特定對象應當符合下列規定：
(1)特定對象符合股東大會決議規定的條件;
(2)發行對象不超過十名。發行對象為境外戰略投資者的，應當經國務院相關部門事先批准。
上市公司非公開發行股票，應當符合下列規定：
(1)發行價格不低於定價基準日前20個交易日公司股票均價的90%;
(2)本次發行的股份自發行結束之日起，12個月內不得轉讓;控股股東、實際控制人及其控制的企業認購的股份，36個月內不得轉讓;
(3)募集資金使用符合《上市公司證券發行管理辦法》第10條的規定;
(4)本次發行將導致上市公司控制權發生變化的，還應當符合中國證監會的其他規定。
⑻ 創業板上市公司非公開發行股票,認購對象劃算嗎
上市公司非公開發行股票。認購的投資者是有限制的，從持有股票支持一年後才可以拋售。
但非公開發行也可以享受一些優惠，比如發行價可以比現在的市價要低。這樣認購人就可以比市場價更低的成本買到股票。因此，參與非公開發行的投資者往往是比較看好公司的發展前景，願意持有更長時間而不是急於拋售。
⑼ 創業板上市公司發行股票的條件
你好，參與創業板交易無需重新申請賬戶，在您現有的A股賬戶申請開通創業板交易許可權可參與創業板交易。創業板上市條件：
一、主體資格
發行人是依法設立且持續經營三年以上的股份有限公司（有限公司整體變更為股份公司可連續計算）；
（一）股票經證監會核准已公開發行；
（二）公司股本總額不少於3000萬元；公開發行的股份達到公司股份總數的25%以上；公司股本總額超過四億元的，公開發行股份的比例為10%以上；
（三）公司最近三年無重大違法行為，財務會計報告無虛假記載；[5]
二、企業要求
（一）注冊資本已足額繳納，發起人或者股東用作出資的資產的財產權轉移手續已辦理完畢。發行人的主要資產不存在重大權屬糾紛。
（二）最近兩年內主營業務和董事、高級管理人員均沒有發生重大變化，實際控制人沒有發生變更。
（三）應當具有持續盈利能力，不存在下列情形：
（1）經營模式、產品或服務的品種結構已經或者將發生重大變化，並對發行人的持續盈利能力構成重大不利影響；
（2）行業地位或發行人所處行業的經營環境已經或者將發生重大變化，並對發行人的持續盈利能力構成重大不利影響；
（3）在用的商標、專利、專有技術、特許經營權等重要資產或者技術的取得或者使用存在重大不利變化的風險；
（4）最近一年的營業收入或凈利潤對關聯方或者有重大不確定性的客戶存在重大依賴；
（5）最近一年的凈利潤主要來自合並財務報表范圍以外的投資收益；
（6）其他可能對發行人持續盈利能力構成重大不利影響的情形。
⑽ 創業板非公開發行核准日期6個月有效，需要在期限內發行完畢嗎
沒有具體的限制，但是一般情況下，經過董事會提議、股東大會決議，然後進入證監會發行部審核，發行部會審核以往融資資金的賬面余額的情況以及募投項目的產能情況等等。但是法定的融資時間間隔是沒有規定的。目前國內市場上一般是12個月