1. 風險溢價
股民朋友們肯定都知道這件事情，那就是中國的股票市場相對於外國來說，整體上還不夠成熟，存在很多不足。那麼，在股票市場中有風險溢價？
市場風險溢價是什麼意思?
市場風險溢價是主要是在投資里的說法，是相對(幾乎)無風險的投資收益而言的，一般無風險收益主要指投資於國債、政府債券和銀行儲蓄得到的收益，因為其風險幾乎為零。
市場常險溢價是指進行有一定風險的投資所要求的除無風險收益外的額外收益，風險越大，所要求的市場風險溢價就越高。
假如你投資一年期國債的收益率為3.5%，而你投資企業債券的收益率一般大於3.5%，假設為8%，那麼風險溢價(率)就是8%-3.5%=4.5%,因為投資企業的風險相對較大，所以要求有額外的收益回報。
市場風險溢價怎麼算?
公司理財上說權益資本成本的計算R=無風險利率+β*風險溢價。
CAPM模型中，Ri=Rf+β(Rm-Rf)
Ri表示某資產的必要收益率;
β表示該資產的系統風險系數;
Rf表示無風險收益率，通常以短期國債的利率來近似的替代;
Rm表示市場平均收益率，通常用股票價格指數的平均收益率來代替。
公式中的(Rm-Rf)稱為市場風險溢酬，就是風險溢價。它是附加在無風險收益率之上的，由於承擔了市場平均風險所要求獲得的補償，它反映的是市場作為整體對風險的平均「容忍」程度。對風險的平均容忍程度越低，越厭惡風險，要求的收益率就越高，市場風險溢酬就越大;反之，市場風險溢酬則越小。
某項資產的風險收益率是該資產的β系數與市場風險溢酬的乘積。即：
風險收益率=β(Rm-Rf)
Rf是無風險收益率。
所以資本成本就是無風險收益率加上有風險的那部分收益率。
接下來是貝塔系數，貝塔系數的計算公式 β=β(0)*[1+(1-t)D/S]
β(0)括弧里的0是下標,是公司沒有任何償債風險時候的系數,也即沒有負債時候的風險系數。
t是稅率
d/s是債務籌資和資本籌資的比率
比如說公司20%的資金是由於借債籌集,80%的資本是由股票等資本籌集的,那麼d/s就是0.25。
2. 為什麼投資股票可以獲得風險溢價
最直接的原因是供不應求。間接原因是上市公司未來兌現的收益大多提前到了股價上。
3. 市場風險溢價什麼意思
市場風險溢價（Market Risk premium）指的是：投資者在面對不同風險的高低，且清楚高風險高報酬、低風險低報酬的情況下，因投資者對風險的承受度，影響其是否要冒風險獲得較高的報酬，或是只接受已經確定的收益，放棄冒風險可能得到的較高報酬。
也可以說，已經確定的收益與冒風險所得收益之間的差，即為風險溢價。一般風險越大，所要求的市場風險溢價就越高。
3、保險市場風險溢價
保險市場的定價深受風險溢價的影響。將風險溢價列入考量，訂出最適合該保險之保險費用。
每個人能接受的溢價程度不一，影響的因素在於個人是否為風險趨避者，若是風險趨避者，因為對於風險的接受度低，因此在公平保費之外，比一般人願意付出更高的金額以獲得當發生風險時能得到確定的收入。
4、債券風險溢價
投資者購買債券，均預期債券所給予的回報率會高於銀行存款，因為購買公司的債券要承擔風險。由於承擔額外風險而要求的額外回報，就稱為「債券風險溢價」。
5、股權風險溢價
股權風險溢價ERP（equity risk premium）是指，市場投資組合或具有市場平均風險的股票收益率與無風險收益率的差額。
參考資料：網路—風險溢價
4. 股票風險溢價怎麼計算
投資股票的市場風險溢價是投資的預期收益與無風險利率之間的差額。隨市場走勢更大的股票具有更大的市場風險，因此預計風險溢價會更高。投資者可以將這些風險溢價和總體回報的估計值與股票預期未來的表現進行比較。
估算無風險利率（Rf）。這是聯邦政府債務的利率，預計不存在違約風險。投資者可以使用發行股票的公司所在國家發行的債券收益率作為無風險利率的估計。他們應該使用債券的收益率，該債券的到期日最接近股票的預期持有期。美國國債收益率可在雅虎等金融網站上獲得。財務和谷歌財務。
確定預期市場回報（Rm）。不同的股票市場通常具有可從金融網站或市場指數獲得的平均市場回報。這對於確定市場風險溢價很重要，這是風險溢價計算的重要參數。通過從平均市場回報中減去無風險利率可以獲得市場風險溢價。
通過從市場收益率（Rm）中減去無風險（Rf）利率來計算市場風險溢價。市場風險溢價的表達式為Rm-Rf。
確定股票的beta（β）。Beta通常代表股票對市場變化的敏感性。該股票的測試版是在Google Finance或Yahoo!等不同金融網站上為你計算的。金融。這些價值是基於股票收益率與整體市場收益的過去共同變動。股票的beta也可以從許多相同金融網站（Yahoo！Finance，Google Finance等）提供的歷史價格數據計算得出。Beta是通過將證券收益的共同方差與整個市場的收益除以股票收益的方差來計算的。
通過乘以股票的beta（β）和市場風險溢價（Rm-Rf）來計算股票的風險溢價。股票市場風險溢價的整個表達式為βx（Rm-Rf）
5. 風險溢價是什麼意思市場風險溢價的估計
風險溢價是什麼意思？風險溢價又叫風險報酬，風險報酬是投資者因冒風險進行投資而要求的，超過無風險報酬的額外報酬。風險溢價指的是市場的風險補償機制，即如果一個投資項目面臨的風險比較大的，它相應的就需要較高的報酬率，風險與報酬成正比.市場風險溢價是相對於無風險報酬而言的。
市場風險溢價(MRP)又稱為股權風險溢價或者市場風險回報率，指市場最佳投資組合下的預期年化預期收益率與無風險預期年化預期收益率的差額，用來衡量投資者由於承擔風險而獲得的報酬率。MRP是股票價格水平的決定性因素，是投資者在進行某些投資決策時利用CAPM估計資本成本時必需的一個重要參數，所以它在眾多公司的項目價值評估中起重要作用；並且，它還是很多金融理論模型的輸入參數。因此，MRP是現實決策和金融學中的重要參數之一，正確理解和計算它具有重要意義。但它也是一個很難理解的概念。
市場風險溢價的估計
估計權益市場預期年化預期收益率最常見的方法是進行歷史數據分析。在分析時會碰到兩個問題：
(1)選擇時間跨度。
由於股票預期年化預期收益率非常復雜多變，影響因素很多，因此較短的期間所提供的風險溢價比較極端，無法反映平均水平，因此應選擇較長的時間跨度。
(2)權益市場平均預期年化預期收益率選擇算術平均數還是幾何平均數。
兩種方法算出的風險溢價有很大的差異。
6. 股票市場的風險單價具體指什麼某股票的風險溢價又是什麼
1.股票的風險溢價：市場投資組合或具有市場平均風險的股票所必需的報酬率與無風險報酬率之間的差值。
2.風險單價：風險費是投標人報價時自行考慮的，招標文件明示或暗示的在工程施工過程中發生各種風險時，應由投保人承擔的費用。因此，報價時首先要考慮可能發生的風險，估算風險費用，然後編入投標報價中。
拓展資料：
綜合單價裡面的風險費用怎麼計算：綜合單價，完成一個規定清單項目所需的人工費、材料和工程設備費、施工機具使用費和企業管理費、利潤，以及一定范圍內的風險的費用。一般軟體都有綜合單價這個計算按鈕。綜合單價法是分部分項工程單價為全費用單價，全費用單價經綜合計算後生成，其內容包括直接工程費、間接費、利潤和稅金（措施費也可按此方法生成全費用價格）。綜合單價分析是以定額為基礎，分析細目單價中所含人工、材料、機械、企業管理費和利潤各項費用的過程，其成果就是綜合單價分析表。
市場風險溢價指的是：投資者在面對不同風險的高低，且清楚高風險高報酬、低風險低報酬的情況下，因投資者對風險的承受度，影響其是否要冒風險獲得較高的報酬，或是只接受已經確定的收益，放棄冒風險可能得到的較高報酬。
保險市場風險溢價：保險市場的定價深受風險溢價的影響。將風險溢價列入考量，訂出最適合該保險之保險費用。每個人能接受的溢價程度不一，影響的因素在於個人是否為風險趨避者，若是風險趨避者，因為對於風險的接受度低，因此在公平保費之外，比一般人願意付出更高的金額以獲得當發生風險時能得到確定的收入。
7. 影響風險溢價的因素有哪些
影響風險溢價的因素有以下內容：
一、發行人種類。不同的發行人種類代表了不同的風險與收益率，他們以不同的能力履行其合同義務。例如，工業公司、公用事業公司、金融機構、外國公司等不同的發行人發行的債券與基礎利率之間存在一定的利差，這種利差有時也稱為市場板塊內利差。
二、發行人的信用度。債券發行人自身的違約風險是影響債券收益率的重要因素。債券發行人的信用程度越低，投資人所要求收益率越高;反之則較低。
三、提前贖回等其他條款。如果債券發行條款包括了提前贖回等對債券發行人有利的條款，則投資者將要求相對於同類國債來說較高的利差;反之，如果條款對債券投資者有利，則投資者可能要求一個小的利差。
四、稅收負擔。債券投資者的稅收狀況也將影響其稅後收益率。
5.債券的預期流動性。債券的交易有不同程度的流動性，流動性越大，投資者要求的收益率越低;反之則要求的收益率越高。
6.到期期限。由於債券價格的波動性與其到期期限的長短相關。故債券期限越長，其波動性越大，相應的收益率也越高。
(7)股票市場風險溢價背景擴展閱讀：
形成風險溢價之後會造成以下影響：
一、風險溢價可以使企業以極小的代價獲得巨額資金，致使企業為了上市不惜搞過度包裝，弄虛作假。高溢價使股票的價格與公司業績嚴重脫離，導致我國股市市盈率過高，泡沫過大。
二、風險溢價發行股票使投資成本過高，投資回報過低，導致投資者只重視博取差價，不重視分紅，使股市變成一個投機取巧的市。
三、風險溢價造成社會流通股與國有股的同股不同價，而且價差過大是國有股減持的最主要障礙。高溢價使A股與B股、H股投資成本差別過大，導致了嚴重的利益侵佔問題。