① 量化交易都有哪些主要的策略模型
1、Alpha策略
全對沖的叫做Alpha策略，不對沖的在市面上常被稱作指數增強策略。二者所用模型一樣，但後者少了期貨的對沖。缺少對沖有壞處也有好處，壞處是這種策略的收益曲線是會有較大的回撤。但好處方面，在大漲的年份，這種策略的表現會特別好。
2、CTA策略
CTA策略的特點是收益風險比相對Alpha來說會較低。但是在行情較好的年份收益可能會很高，尤其是在早期。而且，無論是在編程還是策略上，CTA入門的難度相對來說都是最低的。
3、高頻交易策略
國內使用高頻交易策略主要應用在，期貨趨勢、期貨套利、期貨做市、股票T+0以及全做市交易，國外機構自營交易，比如美股以及股指等。國內做高頻交易的基本上都是私募，但高頻交易的產品基本上不會對外募集或者極少對外募集。
國內發展趨勢
國內量化投資規模大概是3500到4000億人民幣，其中公募基金1200億，其餘為私募量化基金，數量達300多家，佔比3%(私募管理人共9000多家)，金額在2000億左右。
中國證券基金的整體規模超過16萬億，其中公募14萬億，私募2.4萬億，樂觀估計，量化基金管理規模在國內證券基金的佔比在1%~2%，在公募證券基金佔比不到1%，在私募證券基金佔比5%左右，相比國外超過30%的資金來自於量化或者程序化投資，國內未來的增長空間巨大。
② 什麼是股票高頻交易高頻交易好嗎
什麼是股票高頻交易?高頻交易好嗎?高頻交易是指從那些人們無法利用的極為短暫的市場變化中尋求獲利的計算機化交易，比如，某種證券買入價和賣出價差價的微小變化，或者某隻股票在不同交易所之間的微小價差。這種交易的速度如此之快，以至於有些交易機構將自己的「伺服器群組」（serverfarms）安置到了離交易所的計算機很近的地方，以縮短交易指令通過光纜以光速旅行的距離。股票高頻交易特徵：1，高頻交易都是由計算機自動完成的程序化交易；2，高頻交易的交易量巨大；3，高頻交易的持倉時間很短，日內交易次數很多；4，高頻交易每筆收益率很低，但是總體收益穩定。
③ T0和日內阿爾法的區別是什麼
股票阿爾法，簡單地說，股票超額收益是指基金管理人在投資過程中獲得的實際收益超過因承擔相應風險而獲得的相應預期收益的部分。它是與基金經理業績直接相關的回報。
T0是一個證券交易系統。T0交易是指在證券交易當日辦理證券和價格清算結算手續的交易系統。一般來說，當日買入的證券可以在當日賣出。T0交易在中國證券市場已經實施，因為它太過投機性。為確保證券市場的穩定，中國上海證券交易所和深圳證券交易所對股票和基金交易實行T1交易模式。也就是說，當天買入的股票要到下一個交易日才能賣出。同時，資金仍執行t0，即當日返還的資金可立即使用。上海期貨交易所鋼材期貨交易實行t0交易模式。目前，我國股票市場實行T1清算制度，期貨市場實行t0清算制度
④ 量華網上的量化交易有哪些主要的策略模型
國內的量化策略可以簡單分為三個類型，Alpha策略，CTA策略以及高頻交易策略。其中主要的是Alpha策略和CTA策略。
⑤ 股票alpha值是什麼意思
阿爾法系數, α系數 Alpha(α) Coefficient
定義：
α系數是一投資或基金的絕對回報(Absolute Return) 和按照 β 系數計算的預期回報之間的差額。 絕對回報(Absolute Return)或額外回報(Excess Return)是基金/投資的實際回報減去無風險投資收益（在中國為 1 年期銀行定期存款回報 ）。絕對回報是用來測量一投資者或基金經理的投資技術。 預期回報(Expected Return)貝塔系數 β 和市場回報的乘積，反映投資或基金由於市場整體變動而獲得的回報（有關預期回報更多的計算請??資本資產定價模型 Capital Asset Pricing Model (CAPM) ）。
股票的阿爾法α值，在單指數模型中被表述為證券市場特徵線與縱軸的截距，稱為股票投資的特殊收益率，用於表示當市場組合的收益率為零時，股票的收益率將是多少。阿爾法α為選擇股票提供了一種指南，使投資者在賣出與買進股票時有利可圖。正α值代表了一種收益率的獎勵，負α值代表了對投資者的一種懲罰。
股票的貝塔系數β，在資本資產定價的單指數模型中被表述為證券市場特徵線的斜率，稱為股票市場的系統風險系數。如果用股票市場的價格指數的收益率來代表市場組合的收益率時，貝塔系數β就是股票對市場系統性風險的量度，反映股票收益率變化對市場指數收益率變化的敏感度。貝塔系數β越大，股票的市場風險越高，但股票的預期收益也應越高，反之亦然。其中，β＝1， 表示股票的系統性風險與市場組合的風險相同，即股票的市場價格波動與市場價格指數的波動幅度大體一致。
投資者可以根據自己要求的收益率水平與風險的承受能力來選擇進攻型股票或防禦型股票。一般來說，在市場行情上漲期可選擇β＞1的股票， 以獲取高於市場的超額收益；在市場行情下跌期應選擇β＜1的股票，以規避市場的系統風險， 適當減少投資損失。
⑥ 最近證券策略師經常說的alpha邏輯是什麼意思請詳細說一下，不歡迎蜻蜓點水式的解答。謝謝！
alpha邏輯就是使用alpha策略的思維方式，也就是少掙點沒關系，別讓我賠了行不的邏輯。
先說一下alpha策略，買入優質股票，做空股指期貨；
beta策略,當判斷股票上漲時增大beta值，就是多拿點股票，預測下跌時賣點股指期貨或者賣點股票。
當市場處於震盪市，方向不明時，那些用beta策略在趨勢行情獲利的基金開始賠錢，這時他們想到了alpha策略的穩定性，轉而使用alpha策略投資，他們這時的邏輯變成了alpha邏輯。當出現趨勢行情後，他們又開始轉為beta策略了。。。
⑦ 股票投資中的高貝塔投資 阿爾法投資是什麼意思
1、股票投資中的高貝塔投資與阿爾法投資：前者意思是選擇波幅大於大盤的股票進行投資；阿爾法意思是選擇漲幅能夠大於大盤的股票進行投資，通過做空股指期貨，對個股的系統性風險進行對沖，追求阿爾法收益。
2、股票是股份公司發行的所有權憑證，是股份公司為籌集資金而發行給各個股東作為持股憑證並藉以取得股息和紅利的一種有價證券。每股股票都代表股東對企業擁有一個基本單位的所有權。每支股票背後都有一家上市公司。同時，每家上市公司都會發行股票的。
⑧ 什麼是阿爾法策略
阿爾法策略和beta策略的區別
還是有很大區別的，是市場交易的兩種策略，具體區別如下：
1、什麼是阿爾法策略？
投資者在市場交易中面臨著系統性風險（即貝塔或Beta、β風險）和非系統性風險（即阿爾法或Alpha、α風險），通過對系統性風險進行度量並將其分離，從而獲取超額絕對收益(即阿爾法收益)的策略組合，即為阿爾法策略。從廣義上講，獲取阿爾法收益的投資策略有很多種，其中既包括傳統的基本面分析選股策略、估值策略、固定收益策略等等，也包括利用衍生工具對沖掉貝塔風險、獲取阿爾法收益的可轉移阿爾法策略。後者在國內通常被稱為阿爾法對沖策略，並在近年A股市場上得到廣泛應用。
2、阿爾法策略是如何構建的？
阿爾法策略所涉及的市場領域非常廣泛，在股市、債市、商品市場等各類市場都有應用。而目前國內市場上最常見的還是股市阿爾法對沖策略，其通常利用選股、擇時等方面優勢，尋找具有穩定超額收益的現貨組合，通過股指期貨等衍生工具來分離貝塔，進而獲得與市場相關度較低的阿爾法收益。尤其是在熊市或者盤整期，可以採用「現貨多頭＋期貨空頭」的方法，一方面建立能夠獲取超額收益的投資組合的多頭頭寸，另一方面建立股指期貨的空頭頭寸以對沖現貨組合的系統風險，從而獲取正的絕對收益。此外，還有機構根據獲取阿爾法的途徑，採取統計套利、事件驅動、高頻交易等策略來獲取阿爾法收益。而在上述各種策略構建過程中，基於大類資產配置、行業配置、擇時與選股體系的量化策略均得到了廣泛應用。
3、什麼是套期保值策略？
套期保值是企業通過期貨市場對其在企業經營活動中存在的有關風險進行規避的金融活動。《套期保值策略》對企業如何進行套期保值活動進行了全面深入的介紹，為具有套期保值需求的企業提供了很好的參考資料。《套期保值策略》內容包括對期貨市場基本結構的介紹，套期保值基本原理的論述，並重點介紹了針對不同類型企業的套期保值策略，以及企業在套期保值活動中的風險管理等問題。此外，《套期保值策略》通過黃金企業利用期貨套保案例、黑龍江省綏賓農場大豆套保案例，中信泰富套保失敗案例，中航油失敗套保案例等正反兩方面典型案例的分析，將使讀者對企業套期保值活動有一個更深刻的理解。更多請參考炎黃財經官網！
最近證券策略師經常說的alpha邏輯是什麼意思？請詳細說一下，不歡迎蜻蜓點水式的解答。謝謝！
alpha邏輯就是使用alpha策略的思維方式，也就是少掙點沒關系，別讓我賠了行不的邏輯。
先說一下alpha策略，買入優質股票，做空股指期貨；
beta策略,當判斷股票上漲時增大beta值，就是多拿點股票，預測下跌時賣點股指期貨或者賣點股票。
當市場處於震盪市，方向不明時，那些用beta策略在趨勢行情獲利的基金開始賠錢，這時他們想到了alpha策略的穩定性，轉而使用alpha策略投資，他們這時的邏輯變成了alpha邏輯。當出現趨勢行情後，他們又開始轉為beta策略了。。。
為什麼阿爾法策略叫阿爾法，貝塔策略叫貝塔？
阿爾法和貝塔是拉丁文，相當於英語的a和b，這其實就是a計劃和b計劃。
阿爾法策略的介紹
傳統的基本面分析策略。
阿爾法策略和股指期貨有什麼關系
做交易賺錢，你需要學的不是別人教你如何賺錢，什麼技術，因為成功賺錢很容易，市場因素，政策因素，個人因素都可以賺錢，關鍵是看別人怎麼虧錢的，他們為什麼虧錢，虧在什麼地方了，你明白這些你就賺錢了，不是學別人的方法，但是做股指倉位在30%最佳。
股票統計套利策略和阿爾法策略的異同？主要區別是什麼？
所謂的阿爾法，最初指的是超額收益，現在也有把阿爾法看做為絕對收益的。統計套利策略是利用統計學發現市場的規律來進行套利，但是否有超額收益，是否是絕對收益，依據不同的統計策略各有不同。實際上並無所謂的阿爾法策略，因為對於專業投資者而言，無論是追求相對收益還是追求絕對收益，都需要阿爾法。不過有一種策略叫可轉移阿爾法策略，指的是通過對不同類型的資產進行組合，將有優勢領域資產的超額收益轉移到只能獲取貝塔收益的資產上，從而從總體上看，資產組合具備了阿爾法也即超額收益。
什麼是 阿爾法 中性 cta 套利 量化策略
都是量化對沖裡面常用的策略太復雜，你可以去買量化投資那套書研究。
"0x7d6061db"指令引用的"0x00000004"內存。該內存不能為"read"。
0X000000該內存不能為read的解決方法
出現這個現象有方面的，一是硬體，即內存方面有問題，二是軟體，這就有多方面的問題了。
一：先說說硬體：
一般來說，電腦硬體是很不容易壞的。內存出現問題的可能性並不大（除非你的內存真的是雜牌的一塌徒地），主要方面是：1。內存條壞了（二手內存情況居多）、2。使用了有質量問題的內存，3。內存插在主板上的金手指部分灰塵太多。4。使用不同品牌不同容量的內存，從而出現不兼容的情況。5。超頻帶來的散熱問題。你可以使用MemTest 這個軟體來檢測一下內存，它可以徹底的檢測出內存的穩定度。
二、如果都沒有，那就從軟體方面排除故障了。
先說原理：內存有個存放數據的地方叫緩沖區，當程序把數據放在緩沖區，需要操作系統提供的「功能函數」來申請，如果內存分配成功，函數就會將所新開辟的內存區地址返回給應用程序，應用程序就可以通過這個地址使用這塊內存。這就是「動態內存分配」，內存地址也就是編程中的「游標」。內存不是永遠都招之即來、用之不盡的，有時候內存分配也會失敗。當分配失敗時系統函數會返回一個0值，這時返回值「0」已不表示新啟用的游標，而是系統向應用程序發出的一個通知，告知出現了錯誤。作為應用程序，在每一次申請內存後都應該檢查返回值是否為0，如果是，則意味著出現了故障，應該採取一些措施挽救，這就增強了程序的「健壯性」。若應用程序沒有檢查這個錯誤，它就會按照「思維慣性」認為這個值是給它分配的可用游標，繼續在之後的執行中使用這塊內存。真正的0地址內存區儲存的是計算機系統中最重要的「中斷描述符表」，絕對不允許應用程序使用。在沒有保護機制的操作系統下(如DOS)，寫數據到這個地址會導致立即當機，而在健壯的操作系統中，如Windows等，這個操作會馬上被系統的保護機制捕獲，其結果就是由操作系統強行關閉出錯的應用程序，以防止其錯誤擴大。這時候，就會出現上述的內存不能為「read」錯誤，並指出被引用的內存地址為「0x00000000「。內存分配失敗故障的原因很多，內存不夠、系統函數的版本不匹配等都可能有影響。因此，這種分配失敗多見於操作系統使用很長時間後，安裝了多種應用程序(包括無意中「安裝」的病毒程序)，更改了大量的系統參數和系統檔案之後。
在使用動態分配的應用程序中，有時會有這樣的情況出現：程序試圖讀寫一塊「應該可用」的內存，但不知為什麼，這個預料中可用的游標已經失效了。有可能是「忘記了」向操作系統要求分配，也可能是程序自己在某個時候已經注銷了這塊內存而「沒有留意」等等。注銷了的內存被系統回收，其訪問權已經不屬於該應用程序，因此讀寫操作也同樣會觸發系統的保護機制，企圖「違法」的程序唯一的下場就是 *** 作終止執行，回收全部資源。計算機世界的法律還是要比人類有效和嚴厲得多啊！像這樣的情況都屬於程序自身的BUG，你往往可在特定的操作順序下重現錯誤。無效游標不一定總是0，因此錯誤提示中的內存地址也不一定為「0x00000000」，而是其它隨機數字。
首先建議：
1、 檢查系統中是否有木馬或病毒。這類程序為了控制系統往往不負責任地修改系統，從而導致操作系統異常。平常應加強信息安全意識，對來源不明的可執行程序絕不好奇。
2、 更新操作系統，讓操作系統的安裝程序重新拷貝正確版本的系統檔案、修正系統參數。有時候操作系統本身也會有BUG，要注意安裝官方發行的升級程序。
3、 盡量使用最新正式版本的應用程序、Beta版、試用版都會有BUG。
4、 刪除然後重新創建 Winnt\System32\Wbem......
阿爾法策略和beta策略的區別
還是有很大區別的，是市場交易的兩種策略，具體區別如下：
1、什麼是阿爾法策略？
投資者在市場交易中面臨著系統性風險（即貝塔或Beta、β風險）和非系統性風險（即阿爾法或Alpha、α風險），通過對系統性風險進行度量並將其分離，從而獲取超額絕對收益(即阿爾法收益)的策略組合，即為阿爾法策略。從廣義上講，獲取阿爾法收益的投資策略有很多種，其中既包括傳統的基本面分析選股策略、估值策略、固定收益策略等等，也包括利用衍生工具對沖掉貝塔風險、獲取阿爾法收益的可轉移阿爾法策略。後者在國內通常被稱為阿爾法對沖策略，並在近年A股市場上得到廣泛應用。
2、阿爾法策略是如何構建的？
阿爾法策略所涉及的市場領域非常廣泛，在股市、債市、商品市場等各類市場都有應用。而目前國內市場上最常見的還是股市阿爾法對沖策略，其通常利用選股、擇時等方面優勢，尋找具有穩定超額收益的現貨組合，通過股指期貨等衍生工具來分離貝塔，進而獲得與市場相關度較低的阿爾法收益。尤其是在熊市或者盤整期，可以採用「現貨多頭＋期貨空頭」的方法，一方面建立能夠獲取超額收益的投資組合的多頭頭寸，另一方面建立股指期貨的空頭頭寸以對沖現貨組合的系統風險，從而獲取正的絕對收益。此外，還有機構根據獲取阿爾法的途徑，採取統計套利、事件驅動、高頻交易等策略來獲取阿爾法收益。而在上述各種策略構建過程中，基於大類資產配置、行業配置、擇時與選股體系的量化策略均得到了廣泛應用。
3、什麼是套期保值策略？