① 看漲期權是什麼
看漲期權
就是指賦予持有人在一個特定時期以某一固定價格購進一種資產(既股票，外匯，商品，預期年化利率等)的權利。本文將從看漲期權的定義、標的物、性質、作用來介紹看漲期權，並以股票期權為例說明看漲期權在呢么運行。
1、看漲期權定義
看漲期權(call option)，看漲期權又稱買進期權，買方期權，買權，延買期權，或「敲進」，是指期權的購買者擁有在期權合約有效期內按執行價格買進一定數量標的物的權利。
2、看漲期權標的物
看漲期權的標的物有股票、股票指數、外幣、商品、預期年化利率等。
相應地看漲期權可以是股票期權，股票指數期權、外幣期權、商品期權，也可以是預期年化利率期權，甚至是期貨合約期權、掉期合約期權。
3、看漲期權性質
看漲期權是這樣一種合約：它給合約持有者(即買方)按照約定的價格從對手手中購買特定數量之特定交易標的物的權利。這個約定的價格稱為履約價格，通常用「X」來表示。把交易對手稱為期權的賣方。
4、看漲期權的作用
(1)讓買方可以享受未來按約定價格購買特定交易標的物的權利，提高資源配置的總體效益。建立和完善自我約束，自我發展的經營管理機制。
(2)對投資者開拓投資渠道，擴大投資的選擇范圍，適應了投資者多樣性的投資動機，交易動機和利益的需求，一般來說能為投資者提供獲得較高預期年化預期收益的可能性。
5、看漲期權舉例
以標的物為股票舉例。
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為什麼購買股票看漲期權
股票看漲期權是指在協議規定的有效期內，協議持有人按規定的價格和數量購進股票的權利。期權購買者購進這種買進期權，是因為他對股票價格看漲，將來可獲利。
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股票看漲期權怎樣獲利
當股價高於協定價時，出售股票或轉讓買進期權獲利。
購進期權後，當股票市價高於協議價格加期權費用之和時(未含傭金)，期權購買者可按協議規定的價格和數量購買股票，然後按市價出售，或轉讓買進期權，獲取利潤。
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股票看漲期權如何會虧損
當股價低於協定價時，虧損期權費和傭金
當股票市價在協議價格加期權費用之和之間波動時，期權購買者將受一定損失；當股票市價低於協議價格時，期權購買者的期權費用將全部消失，並將放棄買進期權。因此，期權購買者的最大損失不過是期權費用加傭金。
② 賣出看漲期權和賣出看跌期權的區別
期權是一種選擇權，是持有者付出一定成本而獲得的，在某個時間段內，以雙方約定的價格購買或者出售一定數量的某項資產的權利。區別如下
看漲期權：就是價格漲了才買，賦予期權持有人在價格到期前，以執行價格購買標的資產的權利。
例如：執行價格為80元的甲公司股票2月份到期的歐式看漲期權（只允許其持有者在到期日當天執行的期權。此外，還有美式期權，就是允許股票持有人在期權合約到期日或者到期日前任何時間執行的期權。還有其他期權，暫不展開討論），賦予了持有者在到期日以80元價格購買甲公司股票的權利。如果看漲期權的執行價格低於當前股市的市價，則看漲期權處於實值狀態；如果看漲期權的執行價格高於當前股市的市價，則看漲期權處於虛值狀態；看漲期權的執行價格等於當前股市的市價，則看漲期權處平價狀態。
看跌期權，標的資產價格跌了才買，與上述的看漲期權相反。賦予期權持有者在到期日或之前以確定的執行價格出售某種資產的權利。
例如：執行價格為70元乙公司的股票是在2017年3月份到期的歐式看跌期權，就賦予其持有者在到期日以70元價格出售乙公司股票的權利！如果看漲期權的執行價格高於當前股市的市價，則看漲期權處於實值狀態；如果看漲期權的執行價格低於當前股市的市價，則看漲期權處於虛值狀態；看漲期權的執行價格等於當前股市的市價，則看漲期權處平價狀態。
拓展資料
空頭看跌期權真正的風險來自於目前市場價值和敲定價格之間的差異再減去你賣出看跌期權所獲得的權利金。這就告訴了人們一個賣出無保護看跌期權時的保守投資准則：如果風險水平被權利金抵扣後的價格你認為是這支股票的合理價格，那麼賣出無保護看跌期權就是穩妥的，不過必須是你情願以此價格購買股票。一旦空頭看跌期權履約，你可以只是持有股票，等待價格反彈，或者通過賣出有保護看漲期權彌補賬面虧損。關鍵是，在有些情況下，即使你是一個保守型投資者，你仍然也可能想要賣出無保護看跌期權。
考慮一下這種情況，股價的下跌已經成為整個市場范圍內價格下跌的一部分。你相當確定在不久的將來價格會反彈；但是考慮到公司的基本面、每股收益、分紅歷史以及每股賬面有形價值，當前的價格水平是相當低廉的。在這種情況下，你可能不會立刻買入股票，因為你有兩個關於期權的選擇。你可以投資看漲期權，以期從價格反彈中獲利，但這需要資金的投入；或者你可以賣出無保護看跌期權並得到權利金。資金流入總是比流出要好，不過作為賬戶上資金增加的代價，你也要承擔履約的風險。不管怎樣，只要你非常確信價格在不久的將來會上漲，此時賣出無保護看跌期權就比其他時候面臨著更低的風險。例如，當股價已經急劇上漲，賣出看跌期權同買入看漲期權一樣是個魯莽的不合時機的決定。我們認為價格會以某一特定方式運行，並且當我們發現超買和超賣的情況時，適時選擇期權策略是值得信賴的。這些情況都為選擇期權交易時機創造了機會，並且無保護看跌期權可以通過構造而帶來更大的機會，而相伴的風險卻相對較低。
③ 賣出看漲期權是什麼意思
買入看跌期權和賣出看漲期權都是通過標的物價格下跌來盈利的,只不過一個是做賣方,一個做買方。賣出看漲就是對後市看跌的意思。也就是本來投資者看漲這只合約，但這只合約開始朝反方向運行，因此就將手裡的看漲期權賣出，及時平倉，那麼賣出看漲期權是什麼意思？什麼時候可以賣出看漲期權？
來源網路：財順期權
賣出看漲期權是什麼意思？
賣出看漲期權是基本期權策略之一，也是許多策略的支柱。其含義是指投資者選擇某個行權價格，並收取相應的權利金，從而在以該行權價格買入看漲期權時承擔交割標的資產的義務(當然，在實踐中，不需要以實物交割標的資產或提前持有標的資產)，賣出看漲期權是期權賣出方進行期權交易的交易，實際是對於期權已經看空了，這手會收到權利金，一旦市場出現了下跌，對方不會找你行權的時候就賺到了權利金。
什麼時候可以賣出看漲期權？
賣出看漲期權是一種經營策略，賣出看漲期權（空頭看漲期權），看漲期權的出售者，收取期權費，成為或有負債的持有人。損益平衡點：損益平衡時，股票市價大於執行價格-（股票市價-執行價格）+期權價格=0損益平衡點=執行價格+期權價格，看漲期權賣方所能獲得的最高收益就是賣出期權收取的權利金。當標的資產處於橫盤整理或下跌，對看漲期權的賣方有利。
散戶可以賣出期權。但是建議先做買入期權，因為賣出期權必須履行對手方的行權義務，當對方選擇行權時說明肯定是虧損的單子，風險是無限的，在期權交易中，要注意流動性風險，流動性不好的期權合約在平倉時可能會使投資者套保、套利的效果打折。
④ 仔細解釋賣出一個看漲期權和買入一個看跌期權的區別
1、權利金不同：
賣出看漲期權一方得到權利金；買入看跌期權一方支付權利金。
2、風險不同：
賣出看漲期權承擔無限風險（風險不可控制）；買入看跌期權只承擔有限的風險（如果價格上漲，不行權即可，損失的只是權利金）。
(4)買進股票賣出看漲期權擴展閱讀：
損益分析
一、賣出看漲期權損益平衡點
如果投資者賣出一張7月份到期的執行價格為27元、以萬科股票作為標的、看漲的股票期權，收取權利金30元。
賣出看漲期權損益平衡點的計算公式為：損益平衡點=看漲期權的執行價格+收取的權利金/100。
根據公式，該投資者的損益平衡點為：27.3元=27元+30元/100。
二、示例分析
根據賣出期權的實值條件：履約價格大於相關資產的當前市價，即X>S0。當萬科股票價格（S0）在到期日高於27.3元（X），即X 在到期日，萬科股票價格為28元，如果行使期權合約，投資者的收益為（27元－28元）×100+30元=－70元。
當萬科股票價格在到期日位於27.3元之下27元之上，如果看漲期權被行使，投資者獲得部分利潤。比如： 在到期日，萬科股票價格為27.2元，如果行使期權合約，投資者的收益為（27元－27.2元）×100+30元=10元。
當萬科股票價格在到期日位於27元之下，賣出看漲期權不被行使，則投資者所能得到的最大利潤為權利金30元。 由以上分析可見，此種策略的潛在的利潤是有限的，而虧損是無限的。
⑤ 金融術語covered call是什麼意思
金融術語covered call的意思是看漲期權。
原句完整的是Covered Call Option，意思是持保看漲期權的意思，就是在買進股票的同時賣出股票的看漲期權，或者是針對投資者當前持有的某一股票出售看漲期權。
簡介：
看漲期權（call option）又稱認購期權，買進期權，買方期權，買權，延買期權，或「敲進」，是指期權的購買者擁有在期權合約有效期內按執行價格買進一定數量標的物的權利。
看漲期權是這樣一種合約：它給合約持有者（即買方）按照約定的價格從對手手中購買特定數量之特定交易標的物的權利。
⑥ 什麼是看漲期權
問題1：什麼是看漲期權？
問題2：看漲期權是什麼意思？
看漲期權又稱買進期權，買方期權，買權，延買期權，或「敲進」。看漲期權是指在協議規定的有效期內，協議持有人按規定的價格和數量購進股票的權利。期權購買者購進這種買進期權，是因為他對股票價格看漲，將來可獲利。購進期權後，當股票市價高於協議價格加期權費用之和時(未含傭金)，期權購買者可按協議規定的價格和數量購買股票，然後按市價出售，或轉讓買進期權，獲取利潤;當股票市價在協議價格加期權費用之和之間波動時，期權購買者將受一定損失;當股票市價低於協議價格時，期權購買者的期權費用將全部消失，並將放棄買進期權。因此，期權購買者的最大損失不過是期權費用加傭金。
看漲期權是這樣一種合約：它給合約持有者(即買方)按照約定的價格從對手手中購買特定數量之特定交易標的物的權利。這個約定的價格稱為履約價格，通常用「X」來表示。把交易對手稱為期權的賣方。期權分為歐式期權和美式期權。美式期權的買方可以自期權契約成立之日起，至到期日止，這一期間內的任一時點，隨時要求期權的賣方執行合約。而歐式期權的履約時間只有到期日當天而已，其被要求履約的機率遠低於美式期權。
由於期權合約上書寫的交易標的物不同，看漲期權可以是股票期權，股票指數期權、外幣期權、商品期權，也可以是利率期權，甚至是期貨合約期權、掉期合約期權。
看漲期權讓買方可以享受未來按約定價格購買特定交易標的物的權利，而沒有相應的義務。當市場價格高於「X」時，買方要求賣方履約，以「X」價格買入外匯;而當市場價格低於「X」時，買方則放棄此一權利。期權買方購買外匯的價格不會高於「X」，而在遠期交易中，不管將來市場價格如何，交易的價格都是約定的「X」。
看漲期權舉例
（1）看漲期權：1月1日，標的物是銅期貨，它的期權執行價格為1850美元/噸。A買入這個權利，付出5美元;B賣出這個權利，收入5美元。2月1日，銅期貨價上漲至1905美元/噸，看漲期權的價格漲至55美元。A可採取兩個策略：
行使權利：A有權按1850美元/噸的價格從B手中買入銅期貨;B在A提出這個行使期權的要求後，必須予以滿足，即便B手中沒有銅，也只能以1905美元 /噸的市價在期貨市場上買入而以1850美元/噸的執行價賣給A，而A可以1905美元/噸的市價在期貨市場上拋出，獲利50美元。B則損失50美元。
售出權利：A可以55美元的價格售出看漲期權，A獲利50美元（55-5）。
如果銅價下跌，即銅期貨市價低於敲定價格1850美元/噸，A就會放棄這個權利，只損失5美元權利金，B則凈賺5美元。
⑦ 買入看漲期權 和 賣出看漲期權有什麼區別
買入看漲期權和賣出看漲期權有本質區別：
1、買入看漲期權是權力倉，擁有未來某一時刻以某一價格買入標的的權力；賣出看漲期權是義務倉，只有未來某一時刻以某一價格買入標的的義務。
2、買入看漲期權支付權利金，而賣出看漲期權收取權利金。
3、買入看漲期權期權費內很有可能包含時間價值，假如標的資產價格不變，到期時間價值消失，對買入方不利；賣出看漲期權，假如標的資產價格不變，到期時間價值消失，對賣出方有利。
看漲期權：看漲期權又稱買進期權，買方期權，買權，延買期權，或「敲進」，是指期權的購買者擁有在期權合約有效期內按執行價格買進一定數量標的物的權利。看漲期權是這樣一種合約：它給合約持有者（即買方）按照約定的價格從對手手中購買特定數量之特定交易標的物的權利。
看跌期權：指期權買方按照一定的價格，在規定的期限內享有向期權賣方出售商品或期貨的權利，但不負擔必須賣出的義務。看跌期權又稱「空頭期權」、「賣權」和「延賣權」。在看跌期權買賣中，買入看跌的投資者是看好價格將會下降，所以買入看跌期權；而賣出看跌期權方則預計價格會上升或不會下跌。
看漲期權本質：看漲期權的執行凈收入，稱為看漲期權的到期日價值，它等於標的資產價格減去執行價格的差額。
看漲期權的損益，是指看漲期權的到期日價值減去期權費(期權價格)後的剩餘。
看跌期權本質：看跌期權的執行凈收入，稱為看跌期權的到期日價值，它等於執行價格減去標的資產價格的差額。
看跌期權的損益，是指看跌期權的到期日價值減去期權費後的剩餘。
兩者區別：賣出看漲期權」一方得到權利金，承擔無限風險（風險不可控制）；
「買入看跌期權」一方支付權利金，但只承擔有限的風險（如果價格上漲，不行權即可，損失的只是權利金）。
⑧ 看漲期權是什麼意思
看漲期權又被稱為認購期權、買方期權等，主要是指期權的「購買者」擁有一種在期權合約有效期內按照執行價格「買進」一定數量的標的物資產的權利。
看漲期權是一種和購買者（買方）聯系起來的合約，就比如資產標的物是股票，買方買進這種期權，就是他覺得這個標的物在未來會上漲，從而獲得利潤最終用看漲期權稱呼這種期權。反之，看跌期權也是這樣的，也就是說看跌期權是一種賣出期權的過程。
拓展資料：
看漲期權的作用
1.看漲期權的重要作用之一就是，讓購買期權者在未來可以享受按約定的價格購買特定交易標的物資產的權利，提升了資源配置的總體效益。
2.看漲期權會在一定方面自己建立和完善約束，自己發展本身的經營管理機制。
3.在一定程度上增加了投資者進行投資的渠道，投資者選擇范圍增大了。
4.這樣的期權產生適應了投資者們多樣的投資動機，也滿足交易動機和利益需求，總的來說就是為市場上的投資者獲得較高收益提供了可能性。
對於看漲和看跌期權，在一些方面還是有所不同的，主要是權利義務的不同。一是買方無論在二者那種期權方式中，只有權利、沒有義務，最大的損失就是權利金，而獲利卻是無限的。二是賣方在二者之中只有義務沒有權利，而且收益最大就是權利金，風險卻是無限的。